Création de valeur dans le Private Equity : naviguer dans une nouvelle ère

Un changement de paradigme : de la transaction à la transformation

Les fonds de Private Equity réorientent leur approche. Si les acquisitions restent des étapes clés, l’accent est désormais mis sur la construction d’entreprises résilientes et performantes, capables de générer une croissance durable. La création de valeur ne repose plus uniquement sur l’expansion externe, mais sur l’amélioration des performances des entreprises en portefeuille : croissance des revenus, optimisation opérationnelle et valorisation des actifs. Cette transformation nécessite d’intégrer la création de valeur au cœur de chaque décision d’investissement.

Création de valeur « by design » 

Les meilleurs fonds n’attendent pas que les défis post-acquisition se révèlent. Ils définissent et mettent en œuvre des plans de création de valeur dès le premier jour, avec des objectifs clairs, des feuilles de route détaillées et des jalons actionnables. Cette approche proactive permet d’obtenir des gains rapides tout en posant les bases d’une croissance pérenne.

Croissance organique, moteur de performance

La croissance organique n’est plus une option mais le principal levier de rendement. En favorisant l’innovation, l’expansion sur de nouveaux marchés ou encore l’amélioration de l’expérience client, les fonds peuvent transformer leurs participations en leaders de marché. Cela exige une compréhension fine des dynamiques sectorielles, une capacité d’adaptation et une expertise opérationnelle solide.

Excellence opérationnelle, pilier de la rentabilité

L’optimisation des opérations (exemples : rationalisation des chaînes d’approvisionnement, digitalisation des processus) génère des bénéfices immédiats et durables. Les fonds qui adoptent une approche systématique de l’amélioration opérationnelle renforcent leurs marges tout en créant des entités structurées pour la croissance future.

ESG, facteur clé de création de valeur

Les critères environnementaux, sociaux mais aussi de gouvernance (ESG) sont devenus incontournables. Bien que certains acteurs revoient aujourd’hui leurs engagements internationaux en la matière, ces enjeux restent prioritaires pour les investisseurs et les entreprises. Intégrer l’ESG dans les opérations et la stratégie réduit les risques, renforce l’image de marque et accroît l’attractivité des entreprises auprès des clients, employés et acquéreurs potentiels.

La donnée, carburant de la création de valeur

Une exploitation efficace des données permet d’identifier les inefficacités, de suivre la performance en temps réel et de révéler de nouveaux leviers de croissance. Développer des capacités analytiques robustes est désormais une condition sine qua non pour optimiser les opérations et orienter les décisions stratégiques.

L’IA comme moteur de transformation

L’intelligence artificielle révolutionne la performance des entreprises. Outiller les participations avec des solutions d’IA, former les équipes à leur utilisation et établir des partenariats technologiques stratégiques constituent des avantages compétitifs décisifs. Les fonds doivent aussi se positionner en « fast followers » pour garantir que leurs participations restent à la pointe de leur secteur.

Les équipes au cœur de la valeur

La création de valeur repose avant tout sur les talents. Accompagner et autonomiser les équipes dirigeantes est essentiel pour garantir l’appropriation des outils, des processus et des stratégies. Renforcer le leadership et aligner les équipes autour d’une vision commune favorise la performance et la résilience à long terme.

Un Playbook pour aligner vision et exécution

Les fonds de private equity qui se démarquent sont ceux qui disposent d’un playbook structuré et rigoureux pour la création de valeur. Celui-ci s’amorce bien avant l’acquisition et s’étend sur tout le cycle de détention. Il repose sur des stratégies sur-mesure, des cadres d’exécution solides et des indicateurs de performance précis.

Les éléments clés de cette approche incluent :

• Alignement du Leadership : s’assurer que les équipes de direction adhèrent à la thèse d’investissement dès le départ, avec des incitations clairement liées aux objectifs de création de valeur.
• Exécution agile : découper les transformations en sprints opérationnels pour générer des résultats incrémentaux tout en maintenant la dynamique.
• Amélioration continue : mettre en place des systèmes de suivi pour ajuster les stratégies et saisir les opportunités en temps réel.

En cultivant une culture d’exécution et d’adaptabilité, les fonds garantissent la concrétisation de leur vision stratégique en résultats mesurables et durables.

L’approche Onepoint : accélérer la création de valeur à grande échelle

Chez Onepoint, nous savons que la création de valeur est la clé du succès en private equity. En collaborant avec les fonds, nous aidons à structurer des equity stories convaincantes et à mener des transformations impactantes sur l’ensemble du portefeuille. Nos expertises couvrent des initiatives stratégiques et opérationnelles, avec un objectif clair : maximiser la croissance, l’efficacité et la durabilité.

Nos axes d’intervention :

• Accélération de la croissance organique
  • Définition de stratégies de pricing basées sur la donnée.
  • Optimisation de la performance commerciale avec des outils CRM avancés.
  • Déploiement de stratégies go-to-market innovantes pour élargir les marchés.
• Optimisation des coûts et de l’organisation
  • Mise en œuvre d’une approche budgétisation à base zéro pour identifier des économies.
  • Refonte des processus pour éliminer les inefficacités et améliorer la productivité.
  • Rationalisation des structures organisationnelles et allocation optimale des ressources.
•  Transformation digitale et intelligence artificielle
  • Modernisation des infrastructures IT avec des architectures cloud scalables.
  • Automatisation des processus et exploitation de l’IA pour optimiser les décisions.
  • Amélioration de l’expérience client via des stratégies omnicanales innovantes.
•  Intégration de l’ESG
  • Ancrage des principes ESG dans le modèle économique des entreprises.
  • Adoption de pratiques éco-responsables pour réduire l’empreinte environnementale.
  • Développement de reporting ESG aligné avec les attentes réglementaires et exigences des investisseurs.
•  Exploitation des données et IA
  • Structuration de la gouvernance des données pour une prise de décision fiable.
  • Analyse prédictive pour détecter des opportunités de croissance et minimiser les risques.
  • Mise en place de dashboards en temps réel pour un suivi performant et transparent.
•  Développement des compétences et leadership
  • Programmes de formation pour renforcer l’expertise en digital, IA et ESG.
  • Coaching des dirigeants pour s’assurer d’un alignement global avec les ambitions stratégiques.
  • Stratégies de change management pour cultiver l’innovation et l’agilité.

L’avenir du Private Equity : une nouvelle ère de performance

Le Private Equity entre dans une nouvelle ère où la réussite repose autant sur la transformation des entreprises que sur la performance financière. Les fonds qui priorisent la création de valeur et la croissance organique seront les leaders de demain.

• Des entreprises plus résilientes et performantes : capables de croître durablement, au-delà de la période de détention.
• Une démarche intégrant tous les acteurs clés : prenant en compte les attentes des employés, des clients et des partenaires.
• Une différenciation par l’innovation et l’ESG : clé pour surpasser la concurrence.

Le Private Equity est à un tournant. Les acteurs les plus visionnaires sauront s’adapter pour bâtir la réussite de demain.